校官网|南科大博士生在智慧金融领域取得研究成果

2021-04-29

我校金融系独立培养的2019级博士生甘丽蓉与我校金融系副教授杨招军、英国诺丁汉大学商学院副教授王华茂合作，在智能金融领域研究取得新进展，相关成果以“Machine learning solutions to challenges in finance: An application to the pricing of financial products”为题，在国际知名学术期刊Technological Forecasting and Social Change发表。

在金融领域，由于亚式期权具有价格便宜的优点，其收益对到期日标的资产价格的变化不太敏感。为了避免操纵资产价格和期权价格，投资者愿意投资亚式期权。然而，传统的亚式期权定价需要进行大量的数值计算，计算方法耗时且计算偏差较大。

该研究提出了一种机器学习方法用于快速、精确地对两种类型亚式期权进行定价。该机器学习方法无需特定模型限制，不依赖于经典的Black-Scholes 期权定价模型。最后利用现实数据验证了机器方法在亚式期权定价中的有效性，这有利于金融交易行业的投资经理或交易员迅速评估期权交易市场，及时做出正确的投资选择。

这一研究成果是在王华茂访问南科大期间完成的，甘丽蓉为论文第一作者。甘丽蓉和王华茂的硕士导师均为杨招军。甘丽蓉也是2020年博士生国家奖学金获得者。

投稿：金融系

编辑：程雯璟

主图设计：丘    妍

图文：甘丽蓉

排版：李晓慧

审核：杨招军